Héritage de 200 000$: CELI, REER ou remboursement hypothécaire?

À quelques mois de la retraite, un lecteur se retrouve face à un dilemme financier de taille : que faire d’un héritage inattendu ? REER ou CELI – le choix n’est pas anodin.

Un expert décrypte les enjeux et permet d’éviter des erreurs qui auraient pu s’avérer coûteuses.

Marcel a travaillé dur toute sa vie et, à la veille de son 69^e anniversaire, il songe sérieusement à prendre sa retraite vers la fin de l’année. L’héritage qu’il vient de recevoir après le décès de sa mère lui donne d’ailleurs un bon coup de pouce. « Elle m’a laissé 200 000 $, et je voudrais savoir comment bien l’investir pour ne pas payer trop d’impôt. Devrais-je opter pour le CELI ou le REER, ou encore partager [la somme] entre les deux ? » nous a-t-il écrit.

Les effets d’une cotisation REER

Jean-François Rémillard, conseiller principal à Gestion de patrimoine Séquito, rappelle que recevoir un héritage nécessite une bonne planification financière et fiscale afin de ne pas laisser trop d’argent au fisc.

« Marcel nous a mentionné qu’il dispose d’un espace de 304 000 $ en cotisations inutilisées à son REER, et d’un espace de 100 075 $ dans son CELI », précise-t-il.

Avec des revenus estimés à 40 000 $ cette année, tout déposer dans son REER entraînerait des revenus négatifs, de –160 000 $ dans son cas, ce qui n’est fiscalement pas possible.

« Puisqu’il prendra sa retraite sous peu, il ne disposera plus d’autres années durant lesquelles il pourra utiliser une cotisation REER pour réduire ses revenus », prévient-il.

Autre aspect à considérer : lorsque les revenus sont inférieurs à un certain niveau, la contribution REER ne nous permet plus de bénéficier d’une déduction d’impôt. Ainsi, sous la barre des 16 129 $, ce qui correspond au crédit d’impôt personnel de base en 2025, il n’y a que peu d’intérêt à cotiser au REER.

« Bien qu’il soit préférable de toujours bien faire ses calculs, les personnes à plus faibles revenus devraient sérieusement envisager le CELI », note Jean-François Rémillard. Ce régime d’épargne permet en effet de faire fructifier son argent à l’abri de l’impôt, à l’inverse du REER où l’argent grossit, certes, mais la facture fiscale au moment du retrait aussi.

Il ajoute que les avantages sociofiscaux sont attrayants à la retraite, et que recevoir trop de revenus peut nous priver des nombreux crédits et prestations pour aînés auxquels on a droit.

Une lourde facture fiscale

Jean-François Rémillard recommande donc à notre lecteur de déposer 100 000 $ dans son CELI. Ce faisant, il aura atteint le maximum de ses droits de cotisation dans ce régime.

Que faire des 100 000 $ restants ? Le conseiller évalue que Marcel recevra environ 10 000 $ par an à la retraite (incluant le RRQ et la Sécurité de la vieillesse), ce qui lui donne donc droit au Supplément de revenu garanti (SRG), une somme non imposable pouvant atteindre 1000 $ par mois pour une personne seule.

« Déposer les 100 000 $ dans un compte de placement non enregistré pourrait lui procurer des revenus d’intérêts de 3500 $ par an, malheureusement, une partie de son SRG serait aussi amputée », indique le conseiller.

Après impôt, il lui resterait dans ses poches un montant de 1676 $, soit un impôt total de 52 % sur l’intérêt gagné. Un taux très élevé pour une personne ayant de faibles revenus !

Un effet double

Dans ce cas, comment procéder pour éviter de payer ce lourd tribut ? Une bonne solution consiste à utiliser les 100 000 $ pour rembourser son solde hypothécaire.

« L’effet serait double : non seulement Marcel réduit ses coûts mensuels de logement, mais il limite du même coup ses revenus de placement. Par la suite, il pourra puiser des sommes dans son CELI chaque année jusqu’à épuisement », explique le conseiller.

À ce stade, il pourrait vendre sa propriété et de regarnir son CELI en utilisant une large partie du produit de la vente.

« Les gens croient souvent à tort que la planification fiscale est seulement une affaire de gens nantis, mais c’est faux, et tout le monde peut y trouver son compte, quels que soient les montants en jeu », conclut M. Rémillard.

BILAN DE SA SITUATION FINANCIÈRE :

• CELI : 8000 $, il dispose de 100 075 $ en droits de cotisation inutilisés
• REER : 32 000 $, il dispose de 304 027 $ en droits de cotisation inutilisés
• Valeur du condo : 279 000 $
• Hypothèque restante : 116 000 $
• Héritage reçu : 200 000 $ à placer